小说、散文、诗歌、剧本，各种各样的文学创作，承载着个人对历史的反思、对社会的体验、对生活的感悟，是以文字作为媒介的文化载体，勾划出一个城市文化性格，更是城市人文建设的累积与深化。

1980年代中期，澳门文学崭露锋芒，本地文学创作、历史研究和出版方面开始蓬勃发展。1990年代初，基金会关注澳门文学发展并加以投放资源，持续透过出版、研讨、征文等多种方式助力本土文学的成长。至今已举办至第29届的“澳门中学生读后感征文比赛”，是澳门历史悠久的文学比赛，由早期以鼓励居民阅读澳门出版的书刊，促进出版业发展为初衷，回归后，改以中学生为征文对象，加深其对国家历史文化的认识，启发学生透过文学形式表达对生活的无穷想像和创作兴趣，为储备澳门文学创作人才提供平台；1993年，基金会与澳门笔会策划每两年一度的“澳门文学奖”，培养文学界新力军，为进一步发展和繁荣澳门文学事业奠定基础。

20世纪，澳门文学进入百花齐放的繁荣年代，本地作品视角与题材广阔多样化， 2014年，基金会与作家出版社、中华文学基金会合作推出新版《澳门文学丛书》，至今已出版四批共66册及精选集《美丽澳门》，集结当今本地文坛具广泛代表性的作家和作品，是澳门文学水平和发展成果的重大展示，此外，基金会与文化局合作编选年度《澳门文学作品选》，十多年来发掘更多有潜质的文坛新秀，以文字见证澳门社会的时代变迁。